Bot lưới: đối chiếu lợi nhuận chu kỳ với tổng giá trị tài sản

Bot lưới có thể hiển thị các chu kỳ hoàn thành có lãi trong khi chiến lược tổng thể mất giá trị. Phần còn thiếu thường là hàng tồn kho: tài sản được bot mua có thể giảm trước khi chúng được bán. Đánh giá toàn bộ việc phân bổ tài khoản, bao gồm cả chuyển động tiền mặt và chi phí thoát khỏi, trước khi coi con số lợi nhuận ròng dương là kết quả đầu tư tích cực.

Bắt đầu bằng cầu nối dòng tiền

Đối với một chiến lược đơn giản với tất cả số tiền có giá trị bằng một loại tiền định giá, hãy sử dụng cách đối chiếu này:

Tổng lợi nhuận kinh tế = vốn sở hữu cuối kỳ + số tiền rút ra - tiền gửi bổ sung - vốn chủ sở hữu ban đầu.

Vốn chủ sở hữu cuối kỳ bao gồm số dư báo giá và giá trị thị trường của tài sản cơ sở còn lại. Ghi lại thời gian và giá định giá. Bao gồm các khoản nợ khi có liên quan.

Lời giải thích của OKX phân biệt những thay đổi về vốn chủ sở hữu tổng thể với kết quả của chu kỳ đã hoàn thành. Câu hỏi thường gặp về lưới giao ngay của Bybit cũng giải thích rằng tổn thất hàng tồn kho có thể lớn hơn chu kỳ sinh lãi. Đây là những ví dụ về các quy ước kế toán được ghi lại, không phải bằng chứng cho thấy OrangeX cung cấp một bot tương đương.

Ví dụ về chu kỳ sinh lời nhưng lại có kết quả tiêu cực

Giả sử lưới giao ngay bắt đầu bằng 1.000 USDT. Không có tiền gửi hoặc rút tiền xảy ra. Tại thời điểm xem xét, các chu kỳ đã hoàn thành của nó đã kiếm được 35 USDT sau phí giao dịch, trong khi hàng tồn kho còn lại có khoản lỗ chưa thực hiện là 90 USDT so với chi phí được ghi nhận.

Số học giả định hai thành phần sử dụng kế toán hàng tồn kho nhất quán và chứa tất cả các chi phí phát sinh. Việc bán mọi thứ ngay lập tức có thể tạo ra số tiền thấp hơn vì giá định giá không phải là giá thực hiện được đảm bảo và việc đóng giao dịch có thể phải chịu phí.

Bây giờ giả sử 20 USDT lợi nhuận đã được rút. Vốn chủ sở hữu cuối kỳ là 925 USDT cộng với số tiền rút đó vẫn cho kết quả chung là -55 USDT. Bỏ qua việc rút tiền sẽ đánh giá thấp hiệu suất. Bỏ qua việc nạp tiền sẽ phóng đại nó.

Kiểm tra xem điều gì đã xảy ra bên ngoài phạm vi lưới

Một chuỗi các biến động giá đi ngang có thể tạo ra các chu kỳ hoàn chỉnh. Sự suy giảm kéo dài có thể khiến chiến lược nắm giữ nhiều tài sản mất giá hơn. Một sự gia tăng mạnh mẽ có thể khiến nó ít bị ảnh hưởng hơn so với một chiến lược nắm giữ đơn giản. Việc các đơn đặt hàng có tiếp tục nằm ngoài phạm vi hay không tùy thuộc vào thiết kế được ghi lại của bot.

Ghi lại hàng tồn kho ban đầu, kích thước đơn hàng, phạm vi giá và bất kỳ thay đổi thông số nào. Phạm vi sửa đổi là một quyết định mới gây ra hậu quả về hàng tồn kho và chi phí giao dịch. Không trình bày điều chỉnh dưới dạng khôi phục tổn thất chỉ vì bảng điều khiển bắt đầu một kỳ báo cáo mới.

So sánh các lựa chọn thay thế thực tế

So sánh chiến lược này với việc nắm giữ cùng một mức phân bổ cơ sở và báo giá ban đầu trong cùng một khoảng thời gian. So sánh thứ hai có thể sử dụng số dư trong báo giá, với bất kỳ lợi tức áp dụng nào được nêu riêng. Cả điểm chuẩn đều không đảm bảo kết quả tốt hơn; họ xác định liệu bot có mang lại giá trị gia tăng vượt quá khả năng tiếp cận thị trường mà nó mang lại hay không.

Sử dụng dòng tiền và thời gian định giá giống nhau. Bao gồm phí giao dịch một lần. Khi một chiến lược sử dụng các công cụ phái sinh, hãy tính riêng các khoản thanh toán vốn đã ký, đòn bẩy và rủi ro thanh lý. Một ví dụ về lưới giao ngay không có đòn bẩy không thể xác định được rủi ro của lưới tương lai.

Xử lý lợi nhuận hàng năm một cách cẩn thận

Khoảng thời gian sinh lãi ngắn có thể tạo ra một con số ấn tượng hàng năm. Ví dụ: lợi nhuận giả định 1% trong 2 ngày sẽ trở thành 182,5% theo cách tính hàng năm đơn giản: 1% nhân với 365 và chia cho 2. Phép tính đó giả định một tốc độ; nó không dự đoán kết quả của một năm hoặc hiển thị lãi kép thực tế đã xảy ra.

Báo cáo thời gian hoạt động thực tế, tổng lợi nhuận, mức giảm và hàng tồn kho còn lại cùng với bất kỳ con số hàng năm nào. Tránh so sánh mức lợi nhuận ròng hàng năm với tổng lợi nhuận từ vốn chủ sở hữu của một chiến lược khác.

Trước khi dừng một chiến lược

Ước tính giá trị thoát có thể thực hiện được bằng cách sử dụng mức chênh lệch, độ sâu và phí hiện tại. Kiểm tra xem việc dừng chỉ hủy đơn hàng hay bán cả hàng tồn kho. Lưu giữ hồ sơ giao dịch cuối cùng để ước tính trước khi xuất cảnh có thể được đối chiếu với số tiền thu được thực tế.

Để biết cơ chế thực thi cơ bản, hãy tham khảo hướng dẫn lệnh giới hạn và thị trường của OrangeX. Không ngụ ý tính khả dụng của bot lưới, lợi nhuận cố định hoặc đề xuất chiến lược tự động.