Copy trading: differenze di esecuzione e rendimento
Un follower può copiare la stessa direzione di trading e ricevere comunque un risultato diverso. La domanda utile è quali scambi, quantità e costi hanno prodotto la differenza. Un ritorno in classifica da solo non può rispondere a questa domanda. Inizia con un'analisi delle transazioni commerciali abbinate prima di concludere che una strategia ha funzionato o meno per il tuo account.
Abbina l'esposizione prima di confrontare le prestazioni
Registra lo strumento, il tipo di contratto, la direzione, l'orario di apertura, l'orario di chiusura e la quantità eseguita per entrambi i conti. Una detenzione a pronti e un contratto perpetuo sono esposizioni diverse. Una data di inizio successiva può anche lasciare un follower fuori da posizioni già aperte.
Confronta i risultati nello stesso periodo e nella stessa valuta. Includere costantemente le posizioni aperte e i relativi guadagni o perdite non realizzati. Un rendimento del conto calcolato sul capitale allocato non può essere confrontato direttamente con l'importo del profitto o con un rendimento calcolato sul margine di posizione. Depositi e prelievi possono distorcere ulteriormente un semplice confronto del saldo.
Separa le differenze di prezzo dalle differenze di dimensioni
L'esempio seguente è ipotetico ed esclude commissioni, finanziamenti e partecipazione agli utili. Descrive una posizione lineare misurata in unità dell'attività sottostante.
| Articolo | Commerciante principale | Seguace |
|---|---|---|
| Prezzo d'acquisto | 100.00 USDT | 100.30 USDT |
| Prezzo di vendita | 102.00 USDT | 101.80 USDT |
| Quantità | 10 unità | 10 unità |
| Risultato lordo | 20.00 USDT | 15.00 USDT |
Il follower perde 3,00 USDT di performance relativa all'ingresso e altri 2,00 USDT all'uscita. La differenza di esecuzione combinata è 5,00 USDT per la quantità abbinata. Questo è un confronto con i riempimenti di un altro account, piuttosto che una misurazione rispetto alla quotazione esatta disponibile al momento dell'arrivo dell'ordine del follower.
Se il follower acquistasse solo 8 unità, il suo profitto lordo sarebbe di 12,00 USDT. Attribuire separatamente la differenza di quantità; dichiarare lo slittamento dell’intero deficit nasconderebbe un problema di allocazione o di dimensione dell’esecuzione. Per le posizioni corte, utilizzare la direzione opposta del prezzo quando si calcola l'esecuzione avversa.
Esamina le operazioni non abbinate
Un'operazione mancante è una categoria separata da un'operazione peggiore. Controlla i fondi disponibili, le quantità minime d'ordine, gli arrotondamenti, la disponibilità del contratto e le regole di copia della piattaforma. Queste sono domande di indagine, non la prova che una norma particolare abbia causato il divario.
Mantieni gli ordini rifiutati, parzialmente evasi e non evasi nella revisione. Guardare solo i vincitori completati crea distorsioni di selezione. Laddove i dati lo consentano, confrontare il tempo di arrivo dell'ordine con la liquidità disponibile; il prezzo di esecuzione precedente del trader principale potrebbe non essere più ottenibile.
La guida agli ordini di OrangeX spiega perché i prezzi di esecuzione degli ordini di mercato possono cambiare. Gli stessi meccanismi di mercato rendono i prezzi di esecuzione identici un presupposto non sicuro quando si valutano operazioni copiate.
Riconciliare i costi senza conteggi doppi
Costruisci un ponte tra i risultati della posizione lorda e l'importo trattenuto: commissioni di negoziazione, finanziamenti pagati o ricevuti, qualsiasi quota di profitto applicabile e altri oneri documentati. Conferma se ciascun risultato visualizzato include già un costo prima di sottrarlo nuovamente. Una differenza di prezzo e una commissione sono costi diversi.
Per una serie di operazioni, somma l'impatto valutario e confronta gli importi nozionali abbinati. Non calcolare la media degli scostamenti percentuali tra ordini molto piccoli e molto grandi senza ponderarli. Esaminare insieme l'esecuzione negativa e quella favorevole, poiché un ritardo può occasionalmente migliorare un riempimento.
Un resoconto pratico di ripasso
Salva identificatori degli ordini, timestamp con fuso orario, prezzi medi di esecuzione, quantità, commissioni e voci di regolamento. Nota quali informazioni non sono disponibili. Se non è possibile ottenere dati a livello di ordine del trader principale, descrivere l'analisi come incompleta anziché stimare i riempimenti mancanti da un grafico.
Utilizza OrangeX Copy Trading e le sue regole attuali per verificare i record disponibili e le impostazioni dell'account. Questa recensione è un metodo di valutazione, non una raccomandazione a copiare un trader o una promessa che un divario storico persisterà.
Domande comuni
Un follower può sovraperformare il trader principale? Esecuzioni favorevoli o un periodo di ingresso diverso possono produrre questo risultato. Non stabilisce abilità ripetibili.
L'abbinamento della leva finanziaria garantisce rendimenti corrispondenti? No. Le basi di capitale, i tempi, le quantità, i costi e le posizioni aperte possono comunque differire.
Ogni lacuna esecutiva dovrebbe portare a un cambiamento di impostazione? Stabilire innanzitutto la causa e la dimensione del campione. Un commercio volatile è una debole prova di un cambiamento permanente.
